1、客户在交易前需做好哪些准备工作？
答：客户在本公司完成开户手续后，在进行期货交易前，需做好以下准备工作：
（1）熟读期货经纪合同条款，正确理解期货交易风险。
（2）了解合约细则。合约细则是期货交易所对期货合约的交易方式、数量、等级、品质、规格、交易时间、涨跌停板限制等规定，它是所有期货投资者共同遵守的规则。
（3）认读报价版面。对公司所使用的信息系统和报价版面能够正确认读。
（4）对交易品种的基本面和技术面有一定的了解。
2、目前可以选择的交易方式
答：目前期货投资者可以通过书面、电话、计算机、网上委托等方式下达交易指令：
（1）以书面方式下达交易指令的，投资者应当填写书面交易指令单；
（2）以电话方式下达交易指令的，期货公司必须同步录音；
（3）以计算机、网上委托以及其他方式下达交易指令的，期货公司应当保存能够证明交易指令内容的记录。
3、电话密码是什么意思，该怎么使用呢?
答：电话密码是指客户通过拨打我公司报单电话进行人工交易时，用于确认客户身份的密码。该密码不能超过8位数，如要变更，则须持本人身份证到我公司交易部办理。
客户若需进行期货交易、了解自己的资金情况，或当持仓、交易出现异常情况时，都可拨打我们的报单电话进行下单或咨询，电话0571-87219360/87219361。
4、期货的交易指令有几种？
答：商品期货交易指令的类型有限价指令和市价指令两种。
限价指令是指限定价格的买卖申报指令。限价指令为买进申报的，只能以其限价或限价以下的价格成交；为卖出申报的，只能以其限价或限价以上的价格成交。限价指令当日有效。
市价指令是指不限定价格的买卖申报指令。市价指令以尽快成交为首要目的，尽可能以市场最优价格成交。撮合成交时，市价指令只能与限价指令成交，成交价格等于限价指令的限定价格；未成交部分自动撤销。
投资者在集合竞价阶段只能下达限价指令，不能下达市价指令；在连续交易阶段既可以下达限价指令，也可以下达市价指令。
5、客户因交易系统未升级而不能交易如何操作？
答：客户在自主交易系统里找到“账单”选项，再点击“查询”按钮，等保证金监控中心网页打开以后再关掉，当天就能交易。另外再请客户在非交易时间内，点击“系统”，找到“在线升级”项点击进行升级，或者通过浙商期货主页（www.cnzsqh.com）的软件下载处下载新的恒生交易软件。网上交易客户端在线升级开放时间：第一段 11:40-12:50 第二段 15:40-次日8:30 周末任何时间均开放。
6、为什么在交易时，明明有持仓，还会出现可平手数不够的情况呢？
答：出现这种情况可能有几种原因：一是在交易上海期货交易品种，如果是当天开仓当天平仓、必须要敲平今仓，既有以前的持仓又有当天的持仓时，则不能一起敲，以前的老仓要平掉时敲平仓，当天的新开仓平掉时敲平今仓，否则就会出现可平手数不够的提示。而另外两家交易所则不必，今仓是由交易所结算时自行认定的；二是可能已经有报入的单子但未成交，此时再进行平仓，则必须把以前的挂单撤掉，否则也会出现可平手数不够的提示。
7、开仓均价是怎么计算的？
答：自客户开仓后，由系统自动统计每次开仓的价格，若平仓后，系统会根据平今仓还是老仓自动修正剩余开仓价格。
8、为什么收盘的时候看到自己的可用资金是正数，结算时却变成负数了呢？
答：期货每日收盘后都要进行结算，结算时会根据交易规则以及市场变化一方面调整合约保证金比例，另一方面，结算采用的结算价为当日该合约加权平均价。因此，结算时由于保证金比例的变化及结算价因素，导致客户的可用资金与收盘时看到的不一致。
9、在下单时要注意哪些问题呢？
答：（1）方向问题
期货交易是双向的，准确的说是有四个指令，买进开仓，卖出开仓，买进平仓，卖出平仓。要建立头寸时，敲开仓；要平掉头寸时，敲平仓。如果看空市场，则可以在高位进行卖空操作，这时要敲卖出开仓，平仓时则应反方向操作、敲买进平仓。同理亦然。
（2）要注意合约最小变动价位，特别是豆油、TA、菜籽油、棕榈油合约最小变动价位是2，在委托输入价格时就不能敲单数；棉花、天然橡胶、锌、铝、聚乙烯最小变动价位是5，在委托输入价格时就必须是5的倍数；铜最小变动价位是10，在委托输入价格时就必须是10的倍数。
（3）大连和郑州商品交易所都不允许自然人客户进入交割月，因此，个人客户要注意持仓时间。上海交易所允许自然人客户进入交割月，但在交割月一或两个月前所有客户要根据交易规则将持仓调整成整数倍。其中黄金应当调成3手的整数倍，铜、铝、锌应当调整成5手的整数倍，燃料油调成10手的整数倍。
10、什么是违规交易？违规交易会有什么后果？
答：违规交易包括但不限于：
（1）客户与他人串通或以自己为交易对象，以事先约定的时间、价格和方式相互进行期货交易，影响期货交易价格或期货交易量。
（2）单独或者合谋，集中资金优势、持股或者持仓优势或者利用信息优势联合或者连续买卖，操纵交易价格的。
（3）以其他方式操纵交易价格的。
客户通过非法手段倒买倒卖，操纵期货交易价格，获取不正当利益，情节严重的行为是触犯国家刑法的，一旦被交易所查实，将会根据《刑法》相关条款受到严厉的处罚。
11、上海品种在平仓时出现“非法平仓”提示？
答：上海品种如果平当天新开仓，需选择“平今仓”，老仓则选择“平仓”。
大连、郑州交易所是没有“平今”概念，如有“老仓”的话，这两家交易所都是先平“老仓”再平“新仓”的。
12、交易过程中出现“主机撤单”？
答：出现主机撤单的可能原因：
（1）价格超过涨跌停板；
（2）可用资金不足；
（3）非交易时间下单；
（4）输入交易单有错误等等。
客户出现“主机撤单”的现象，检查所下委托单中“合约”和“价位”是否匹配，有时客户由于手误或者看错价位，造成输入的“价位”不在“合约”的涨跌停范围内；若开仓单出现此问题，考虑该户可用资金是否不足，该户权益相对于开仓手数是否不足。让其减少手数继续尝试下单，或者目前有开仓指令的挂单，挂单会冻结部分资金。让其撤单后继续尝试下单；若平仓单出现此问题，检查是否前面已有该合约的“平仓”挂单，如有，让其撤单后继续下单；平仓指令中“手数”是否小于或等于合约对应得持仓，平仓方向是否相反；是否是上交所合约。上交所严格区分平今和平仓。
13、期货开盘价是怎样产生的？
答：开盘价定为合约开市前五分钟内经集合竞价产生的成交价格；如果集合竞价未产生价格的，以当日第一笔成交价为当日开盘价；如果当日该合约全天无成交，以昨日结算价作为当日开盘价。
14、期货收盘价是怎样产生的？
收盘价定为合约当日交易的最后一笔成交价格；如果当日该合约全天无成交，则以昨日结算价作为当日收盘价。
15、结算价是怎样产生的？
商品期货的结算价是指某一期货合约当日成交价格按成交量的加权平均价。当日无成交的，以上一交易日的结算价作为当日结算价。结算价是进行当日未平仓合约盈亏结算和制定下一交易日涨跌停板额的依据。
16、 什么是一户一码？
答：即一个投资者在交易所内只能有一个投资者编码。投资者无论在几家期货公司开户，只要开户资料是同一身份证或同一企业组织机构代码证，那么该投资者在交易所内只能拥有唯一一个交易编码。客户编码专码专用，不得借用。
17、什么叫集合竞价？集合竞价时间？
答：在当日开市前，投资者根据前一天的收盘价和对当日行情的预测来输入交易价格，按最大成交量的原则来定出当日交易的开盘价，这个过程称为集合竞价。集合竞价未产生成交价格的，以集合竞价后第一笔成交价为开盘价，此时前一成交价为上一交易日收盘价。
上海、大连、郑州商品期货交易所开盘集合竞价在每一交易日开市前5分钟内进行，其中8：55-8：59为期货合约买、卖指令申报时间，8：59-9：00为集合竞价撮合时间。
中金所每一交易日的9：10-9：14为期货合约买、卖指令申报时间，后9：14-9：15为集合竞价撮合时间。
18、 成交撮合原则是怎样的？
答：①价格优先、时间优先
②涨跌停板时，平仓优先、时间优先
19、 交易委托单有哪几种状态，它们分别代表的含义是什么？
答：网上交易委托单有下列状态：
待撤：撤单指令还未报到场内；
正撤：撤单指令已送达公司，正在等待处理，此时不能确定是否已进场；
部撤：委托指令已成交一部分，未成交部分被撤销；
已撤：委托指令全部被撤消；
未报：委托指令还未送入数据处理；
待报：委托指令还未被数据处理报到场内；
正报：委托指令已送达公司，正在等待处理，此时不能确定是否已进场；
已报：已收到下单反馈；
部成：委托指令部份成交；
已成：委托指令全部成交；
撤废：撤单废单，表示撤单指令失败，原因可能是被撤的下单指令已经成交了或场内无法找到这条下单记录；
废单：交易所反馈的信息，表示该定单无效。
20、 在非交易时间下单会出现什么情况，如何处理？
答：通常出现的情况有：
① 委托指令会回报“未报”，未报单在集合竞价或开盘后即可进入交易系统，转变为"已报"。
② 撤单指令会回报“已报待撤”或“部成待撤”，开盘时若未成交则撤单指令自动进场，状态变为“已撤”或“部撤”
8、 网上交易委托状态异常，如何处理？
答：在交易时间，如果客户单子出现待撤、待报、正报、撤废、废单等情况，请及时与我公司交易部联系，电话：0571-87219360/87219361。
21、什么是爆仓？
答：所谓爆仓，是指在某些特殊条件下，投资者保证金账户中的客户权益为负值的情况。在市场行情发生较大变化时，如果投资者保证金账户中资金的绝大部分都被交易保证金占用，而且交易方向又与市场走势相反时，由于保证金交易的杠杆效应，就很容易出现爆仓
22、开完仓后没做交易，怎么持仓的成本价还是每天在变？
答：买入股票后，只要不卖出，盈亏都是账面的，可以不管。但期货不同，是保证金交易，每天都要结算盈亏，账面盈利可以提走，但账面亏损就要补保证金。计算盈亏的依据是每天的结算价，因此结算完盈亏后剩余头寸的成本价就变成当天的结算价了。
23、追加保证金和强制平仓是怎么回事情？
答：当日权益减去持仓保证金就是资金余额。如果当日权益小于持仓保证金，则意味着资金余额是负数，同时也意味着保证金不足了。按照规定，期货经纪公司会通知帐户所有人在下一交易日开市之前将保证金补足。此举即称为追加保证金。如果帐户所有人在下一交易日开市之前没有将保证金补足，按照规定，期货经纪公司可以对该帐户所有人的持仓实施部分或全部的强制平仓，直至留存的保证金符合规定的要求。
24、 什么是保证金制度？
答：在期货交易中，交易者只须按所买卖期货合约价值的一定比例缴纳少量资金，作为履行期货合约的财力担保，便可进行全额交易。这种制度称为保证金制度。
例如：cu1104价格为72000元/吨，假设保证金比例为10%，则交易2手铜（5吨/手）所需的资金为：72000×5×10%×2=72000元。
25、 什么叫当日无负债结算制度？
答： 当日无负债结算制度，其原则是结算部门在每日交易结束后，按当日结算价对会员和投资者结算所有合约的盈亏、交易保证金及手续费、税金等费用，对应收应付的款项实行净额一次划转，相应增加或减少保证金。交易结束后，一旦会员或投资者的保证金余额低于规定的标准时，将会收到追加保证金的通知，两者的差额即为追加保证金金额。
26、 什么是涨跌停板制度？
答：涨跌停板制度，是指期货合约在一个交易日中的成交价格不能高于或低于该合约上一交易日结算价为基准的某一涨跌幅度，超过该范围的报价将视为无效，不能成交。
在涨跌停板制度下，前一交易日结算价加上允许的最大涨幅构成当日价格上涨的上限，称为涨停板；前一交易日结算价减去允许的最大跌幅构成价格下跌的下限，称为跌停板。
因此，涨跌停板又叫每日价格最大波动幅度限制。
涨跌停板的确定：当某一期货合约在某一交易日收盘前5分钟内出现只有停板价位的买入(卖出)申报、没有停板价位的卖出(买入)申报,或者一有卖出(买入)申报就成交、但未打开停板价位的情况时,即只有单边报价或是不足以打开单边报价的情况，称为涨（跌）停板（简称单边市）。
27、 什么是持仓限额制度？
答：持仓限额制度是指期货交易所为防范操纵市场价格的行为，防止期货市场风险过度集中于少数投资者，对会员及客户的持仓数量进行限制的制度。
28、 什么是大户报告制度？
答：大户报告制度是指当会员或客户某品种持仓合约的投机头寸达到交易所对其规定的投机头寸持仓限量80%以上（含本数）时，会员或客户（通过会员）应向交易所报告其资金情况、头寸情况等。
29、 什么是强制减仓、强行平仓制度？
答：强制减仓是当市场出现连续两个及两个以上交易日的同方向涨停（或跌停）等特别重大的风险时，交易所为迅速、有效化解市场风险，防止会员大量违约而采取的措施。交易所将当日以涨跌停板价申报的未成交平仓报单，以当日涨跌停板价与该合约净持仓盈利投资者按持仓比例自动撮合成交。同一投资者双向持仓的，其净持仓部分的平仓报单参与强制减仓计算，其余平仓报单与其反向持仓自动对冲平仓。
强行平仓制度是指当会员或客户的交易保证金不足并未在规定时间内补足，或者当会员或客户的持仓数量超出规定的限额时，交易所或期货公司为了防止风险进一步扩大，强制平掉会员或客户相应的持仓。
30、 公司在什么情况下会执行强行平仓？
答： 当客户资金风险率>100%,也即客户的持仓保证金超过了客户权益，公司会发出追加保证金的通知，如果客户没有及时追加保证金，公司有权采取一定的强平措施；还有一种情况，就是当天行情剧烈波动，按照盘中即时价，客户的权益低于持仓保证金，公司也有权采取强平措施以避免市场风险放大。
31、 什么是实物交割制度和现金交割制度？
答：商品期货交易采用实物交割方式。实物交割是指期货合约到期时，交易双方通过该期货合约所载商品所有权的转移，了结到期未平仓合约的过程。
股指期货交易采用现金交割方式。股指期货合约最后交易日收市后交易所以交割结算价为基准，划付持仓双方的盈亏，了结所有未平仓合约。也就是说，在合约的到期日，卖方无需交付股票组合，买方也无需交付合约总价值，只是根据交割结算价计算双方的盈亏金额，通过增加盈利方和减少亏损方保证金账户资金的方式来了结交易。
32、 如何获取交易结算帐单？
答：客户可通过以下几种方式获得交易结算单：中国期货保证金监控中心（www.cfmmc.com）、期货电子邮局(www.zdpost.com)，或者直接联系营业部及总部打印交易账单。
34、客户在下单时提示“现在不允许交易”？
答：客户挂单时间在非交易时间即会显示此项，三大商品交易所交易时间为9:00-11:30中间10:15-10:30休息15分钟，下午为13:00-15:00，而中金所交易时间为9:15-11:30,下午13:00-15:15，最后交易日下午提前15分钟收盘。
35、沪深300股指期货合约月份有哪些？
答：在《沪深300股指期货合约》中，合约月份为当月、下月及随后的两个季月（季月是指每年的3、6、9、12四个月份），共四个月份。比如在2011年1月1日，中金所可供交易的沪深300股指期货合约将有IF1101、IF1102、IF1103和IF1106四个月份的合约。“11”表示2011年，“01”表示1月份，“IF1101”表示2011年1月份到期交割结算的合约。IF1101合约到期交割结算后，IF1102就成为最近月份合约，同时IF1109合约挂牌。IF1102合约到期交割结算后，IF1103、IF1106就成为最近两个月份合约，同时IF1104合约挂牌。
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